Bir portföy nasıl çeşitlendirilir

Çeşitlendirme, hem yeni başlayanlar hem de deneyimli yatırımcılar için yatırımlarla çalışmanın zorunlu bir parçasıdır. Güvenlik sağlar, riskleri azaltır ve piyasa dalgalanmalarına bağımlılığı azaltır..

Portföyün nasıl çeşitlendirileceğini, nereden başlanacağını, hangi modelin kullanılacağını ve neye dikkat edileceğini söyleriz, böylece riskler azalır ve kârlar artar.

Varlık çeşitlendirmesi neden gereklidir?

“Çeşitlendirme” terimi, “çeşitlilik” anlamına gelen İngilizce çeşitliliğinden türetilmiştir. Bu nedenle ana ilke – yatırım portföyü “geniş” olmalı, yani birkaç hisse ve tahvil satın almalı ve ekonominin sadece bir varlığına veya bir sektörüne yatırım yapmamalıdır.

Çeşitlendirme neden yararlıdır? Üç senaryo düşünün:

• Tamamen petrol şirketlerindeki hisseleri içeren 150.000 ruble’lik bir portföyünüz var. Olumsuz faktörlerin etkisi altında, tüm endüstrinin değeri% 20 azalmaktadır. Portföyünüz de amortismana tabi – 150 bin ila 120 arasında. Bu ciddi bir darbe..

• Portföy 50 bin adet bono ve 100.000 adet petrol payından oluşmaktadır. Burada,% 20 düşerseniz, daha az kaybedersiniz – sadece 20, 30 bin değil.

• Portföy kompozisyonu: 50 bin – bono, 25 – petrol şirketi, 25 – tıbbi, 25 – demirli metalurji, 25 – tüketim malları. Bu durumda, petrol pazarında benzer bir düşüş% 20 ile kayıplar sadece 5.000 ruble olacak.

Buna ek olarak, bir varlığın fiyatındaki bir düşüş, başka bir veya birkaç tanesinde meydana gelen artışla dengelenir. Bu sadece portföyün değer kaybetmesini engellemekle kalmaz, aynı zamanda büyümesini de sağlar.

Böylece, varlıklar ne kadar çeşitli olursa, yatırımcı bazılarının fiyatında bir düşüş yaşar.. Tabii ki, tüm küresel ekonominin çöküşü olabilir, ancak bu nadiren olur. Bazen bireysel sektörlerde, yol tariflerinde veya şirketlerde ciddi sorunlar ortaya çıkar. Bu olduğunda, çeşitlendirilmiş portföyü olan bir yatırımcı soğukkanlıdır. Çok fazla para kaybetmez, çünkü diğer yatırımlar durgunluğu öder.

Varlık Tahsis Stratejisi

Zaman içinde her yatırımcı, portföyünde belirli bir türden kaç varlık olmasını istediğine kendi yaklaşımını geliştirir. Bu tür şeyler pratik, kişisel risk iştahı ve kişinin yatırım mizacını anlamasıyla oluşur. Bu nedenle, birinin stratejisini (hatta çok başarılı bir yatırımcı) kopyalamak yanlıştır. Temel modelle başlamak ve daha sonra deneyim kazanmak, kendinize uyum sağlamak önemlidir.

Genel İlkeler

İyi çeşitlendirme her düzeyde çeşitliliği içerir:

• Para birimi. Yabancı para cinsinden paranız olmalı. En iyisi – rezervde, çünkü genellikle ulusal olandan daha kararlıdır (sterlin, ABD doları, euro, İsviçre frangı, Çin yuanı, Japon yeni). En sık kullandığınız birini seçin ve başkentin daha küçük bir kısmını oraya yerleştirin. Örneğin,% 30. Yani, sık sık para transfer etmek ve döviz kurlarında kaybetmek zorunda değilsiniz.

• Varlık türleri. Portföy hem yüksek (hisse senedi) hem de düşük (bono) riskli varlıkları içermelidir. İlki uzun vadede daha kârlıdır ve büyüme sağlar. İkincisi çok az kar sağlar, ancak ciddi dezavantajlara karşı koruma sağlar..

• Sektörler. Ekonominin bazı bölgelerinde tüm stoklar azalmaya başlarken, diğerlerinde durum devam ediyor veya işler yokuş yukarı gidiyor. Bu nedenle, farklı sektörlerden varlıkları seçin.

• şirketler. Sektördeki genel olumlu bir trendle, belirli bir şirketin hisselerinin değer kaybettiği ortaya çıkabilir. Çeşitlendirilmiş bir portföyde, bu düşüş diğer şirketlerin başarısı ile dengelenmektedir..

Özet. Çeşitlendirilmiş bir portföy, çeşitli endüstrilerle ilgili çeşitli türlerde varlıklara sahiptir. Çeşitlilik ne kadar geniş olursa, pozisyonlardan birinin düşmesinin tüm portföyü önemli ölçüde etkilemesi ihtimali azalır.

tahviller

Bu tür menkul kıymetlerle her şey basittir. Bonolar portföyde yatırımcının yaşına eşit bir yüzde olmalıdır:

• 25 yıl:% 25 – tahvil,% 75 – hisse.

• 40 yıl:% 40 – tahvil,% 60 – hisse.

Gerçek şu ki, tahvillerin portföydeki paylara oranı risk iştahının bir yansımasıdır. Hisse senetleri büyük bir kâr ve büyük bir risktir. Tahviller düşük kar ve düşük risk demektir.

Kişi büyüdükçe, kazanılan parayı tutması daha önemlidir, bu nedenle yaşla birlikte risk azaltılmalıdır. Gençlerde hataları düzeltmek ve sermayeyi düzeltmek için zaman vardır. Bu nedenle, daha iyi kar için daha fazla risk alabilirsiniz..

Bunun menkul kıymetler oranına ilişkin temel bir tavsiye olduğunu unutmayın. Zaten risk için iyi bir toleransınız varsa ve daha riskli veya istikrarlı bir portföy oluşturmaya hazırsanız – kendinize uyum sağlayın.

Hisse senetleri

Analistler, iyi çeşitlendirilmiş portföylerin 10-14 menkul kıymet içerdiğini söylüyor. Eylemlerinizden emin olduğunuzda bu rakamlardan sapabilirsiniz, ancak unutmayın:

• Portföyün 10’dan az menkul kıymeti varsa, çok riskli hale gelir.

• Portföyün 14’ten fazla menkul kıymeti varsa, çeşitlendirmeden ek yararlar sağlamaz ve kârlılığını kaybeder. Ayrıca, yönetimi daha zor hale gelir..

Daha önce de belirtildiği gibi, çeşitlendirme sadece farklı şirketlerin hisselerinin satın alınmasını değil, aynı zamanda çeşitli sektörlerde para yatırımını da içerir. 14 adet menkul kıymet satın almayı planlıyorsanız, ekonominin 7-8 bölgesi arasından seçim yapın. Tüm şirketlerin yaklaşık olarak aynı miktarda yatırıma sahip olduğundan emin olun. Paranın yarısını Rosneft’e yatırmak ve geri kalanını 10-12 şirket arasında paylaşmak kötü bir yaklaşım.

Bir portföy nasıl çeşitlendirilir: adım adım talimatlar

Sunulan tavsiyelere dayanarak, bir portföyü 500.000 ruble sermaye ile akıllıca nasıl çeşitlendireceğimizi analiz edeceğiz:

1. Sermayenin bir kısmını para birimine dönüştürme. Diyelim ki 150.000 ruble (% 30) – dolar olarak. Mevduatta depolanabilir veya yabancı varlıklara yatırım yapılabilir (ruble’den ayrı bir dolar portföyü oluşturulmalı ve çeşitlendirilmelidir).

2. Tahvil satın alın. 30 yaşındaysanız,% 30 – 105.000 ruble olmalıdır.

3. Kalan 245.000 ruble hisselere yatırım yapıyor. 6-8 sektörden 10-14 şirket alın ve onlara yatırım yapın. Her bir varlığın portföydeki payı 18.000-25.000 ruble olmalıdır.

Bu, portföyünüzü çeşitlendirmenin kolay bir yoludur. Uygulamada, sermaye aynı zamanda gayrimenkul, değerli metaller, yatırım fonları, ETF’ler, girişim projeleri de olabilir. Bu durumda, her bir varlığın potansiyel karlılığını ve riskini dikkate alarak çeşitlendirmek de gereklidir..

Benzer makaleler

• Kesinlikle işe yarayan doğru yatırımlar

  Uzun vadeli refahın temeli, doğru yatırım ve yetkin para tasarrufudır. Peki doğru yatırım nedir? Doğru araçlar…

• Doğru yatırım yapmak için hisse senetleri nasıl seçilir

  Yatırım yapmaya başlayan kişi bir dönüm noktasındadır. Birçok seçenek arasından doğru stoku seçmesi gerekiyor. Özellikle söz konusu olduğunda…

• Her şeyi sat

  Piyasada bir düşüş meydana geldiğinde ne yapılmamalıdır Borsa oynaktır ve gelecekteki davranışını tahmin etmek zordur. En iyimser yatırımcı bile…